<<
>>

1.4. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 1

Контрольные вопросы

1. Дайте определение термина «анализ».

2. Дайте определение финансового анализа, назовите его предмет, объекты и перечислите особенности его организации.

3. Какое место занимает финансовый анализ в системе управления пред­приятием?

4.

Каковы задачи проведения финансового анализа деятельности пред­приятия?

5. Какие требования предъявляются к информации, используемой для нужд финансового анализа?

6. В чем заключается отличие ретроспективного финансового анализа от перспективного?

7. Приведите доводы в пользу осуществления перспективного анализа деятельности предприятия.

8. В чем заключается основное отличие финансового анализа от анализа экономического?

9. Какие методы, присущие другим научным дисциплинам, используются в процессе финансового анализа?

10. Охарактеризуйте основные системы финансового анализа. Обоснуйте необходимость комплексного использования различных систем при осущест­влении финансового анализа деятельности предприятия.

11. Что такое факторный анализ? Какие методы используются в рамках факторного анализа?

12. Как провести горизонтальный анализ?

13. Порядок проведения вертикального анализа баланса, отчета по при­былям и убыткам, отчета о движении денежных средств. Какую цель имеет подобный анализ?

14. Чем отличается горизонтальный анализ финансовой отчетности от вер­тикального?

15. Назовите основных пользователей финансового анализа и определите специфику их целей и потребностей в аналитической информации.

16. Что такое финансовые коэффициенты и какова их роль в анализе?

17. Порядок проведения факторного анализа.

18. В чем сущность метода цепных подстановок и его модификаций?

19. Чем интегральный метод отличается от метода цепных подстановок?

20. Чем различаются основной и модифицированные методы цепной под­становки?

21. В чем заключается отличие интегрального метода и метода цепных под­становок при оценке влияния факторов?

22. Какие виды моделей используются в процессе проведения финансового анализа?

23. Какие группы коэффициентов используются в процессе проведения финансового анализа?

24. Возможно ли использование недостоверной, но релевантной информации для нужд финансового анализа?

25. На каких принципах базируется финансовый анализ деятельности пред­приятия? Охарактеризуйте каждый из них.

26. Охарактеризуйте статистические методы финансового анализа.

27. Как вы считаете, необходимо ли адаптировать приемы и методы фи­нансового анализа для отдельных отраслей экономики? Почему?

28. Охарактеризуйте взаимосвязь финансового анализа с другими эконо­мическими науками.

Тесты для самоконтроля

1. В традиционном понимании финансовый анализ — это:

а) совокупность методов, приемов и процедур оценки результативности и эффективности финансово-хозяйственной деятельности производственного предприятия;

б) способ оценки ликвидности и платежеспособности для принятия решений по поводу признания предприятия банкротом;

в) метод оценки и прогнозирования финансового состояния предприятия на основе его бухгалтерской (финансовой) отчетности;

г) система показателей, которые дают точное и правдивое представление о возможности функционирования предприятия в ближайшем будущем.

2. Финансовый анализ — это составная часть:

а) анализа хозяйственной деятельности предприятия;

б) анализа финансовой деятельности предприятия;

в) анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия;

г) анализа производственного учета.

3. Какое место занимает финансовый анализ в системе управления пред­приятием:

а) формирует эффективную систему контроля;

б) позволяет оценить эффективность деятельности в предшествующем пе­риоде и обеспечивает информацией для принятия решения в будущем;

в) формирует эффективную систему управления предприятием;

г) все ответы правильные.

4. К традиционным методам финансового анализа можно отнести:

а) количественный и качественный;

б) измерение, оценку, наблюдение, интервью, проверку документов;

в) горизонтальный, вертикальный, сравнительный, анализ относительных показателей, факторный;

г) организацию, планирование, контроль, анализ.

5. Основным источником информации при проведении внешнего финан­сового анализа являются:

а) данные бухгалтерского учета и финансовой отчетности;

б) оперативные данные производственного учета, нормативы;

в) данные специальных обследований;

г) сметы (бюджеты).

6. Оценка эффективности использования финансовых ресурсов пред­приятия представляет особый интерес для:

а) работников предприятия;

б) менеджеров, собственников, кредиторов предприятия;

в) налоговых органов;

г) все ответы правильные.

7. Особенностью внешнего финансового анализа является:

а) объект исследования — отношения предприятия с внешними контраген­тами;

б) законодательное регулирование;

в) проведение анализа независимыми аналитиками;

г) правильного ответа нет.

8. В зависимости от объема исследования финансовый анализ подраз­деляют на:

а) отраслевой и внутренний;

б) полный и тематический;

в) полный, тематический и детализированный;

г) внешний и внутренний.

9. Предметом финансового анализа являются:

а) финансовые ресурсы и их потоки;

б) потоки денежных средств;

в) товарные потоки;

г) потоки инвестиций.

10. метод финансового анализа — это:

а) построение систем показателей и аналитических таблиц;

б) аналитический инструментарий, позволяющий оценить влияние полити­ческой ситуации в стране;

в) финансовые ресурсы и их потоки;

г) система теоретико-познавательных категорий, научного инструментария и регулярных принципов исследования финансовой деятельности.

11. Сущность вертикального анализа заключается в:

а) изучении динамики отдельных финансовых показателей во времени;

б) определении структуры итоговых показателей;

в) сопоставлении отдельных групп финансовых показателей между собой;

г) расчете различных соотношений абсолютных показателей между собой.

12. Горизонтальный метод финансового анализа — это:

а) сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

б) определение структуры итоговых финансовых показателей;

в) определение основной тенденции изменения динамики показателей;

г) расчет финансовых показателей.

13. Оценка динамики финансовых показателей во времени проводится с помощью:

а) вертикального анализа;

б) горизонтального анализа;

в) сравнительного анализа;

г) финансовых коэффициентов.

14. Примерами неформализованных методов могут быть:

а) экспертные оценки, построение системы показателей или аналитических таблиц;

б) построение рядов динамики: абсолютный прирост, относительный при­рост, темп роста, темп прироста;

в) учет операций: управление запасами, методы технического износа и за­мены оборудования, теория игр, методы экономической кибернетики;

г) все ответы верны.

15. Какой из видов финансового анализа предполагает группировку активов в зависимости от скорости их превращения в денежные средства, а пассивов — в зависимости от срочности их погашения:

а) анализ ликвидности;

б) анализ деловой активности;

в) анализ рентабельности;

г) анализ финансовой устойчивости.

16. Анализ каких показателей позволяет оценить эффективность и при­быльность деятельности предприятия:

а) ликвидности;

б) рентабельности;

в) деловой активности;

г) финансовой устойчивости.

17. Какой из видов финансового анализа позволяет выявить и оценить влияние отдельных величин на результативный показатель:

а) вертикальный;

б) горизонтальный;

в) факторный;

г) коэффициентный.

18. При использовании интегрального метода:

а) последовательность подстановок имеет основное значение;

б) ошибка вычислений (неразложимый остаток) распределяется между факторами поровну;

в) большая часть нераспределенного остатка приходится на последний качественный фактор.

19. использование модифицированного метода цепных подстановок пред­полагает для определения величины количественного фактора умножение:

а) прироста величины количественного фактора на базовую величину ка­чественного фактора;

б) прироста величины количественного фактора на отчетную величину качественного фактора;

в) прироста величины качественного фактора на базовую величину коли­чественного фактора.

20. При использовании метода цепных подстановок:

а) на первом этапе оценивается влияние количественных факторов теризующих влияние экстенсивности развития;

б) на втором этапе оценивается влияние количественных факторов теризующих влияние интенсивности развития;

в) на третьем этапе оценивается влияние качественных факторов теризующих влияние экстенсивности развития.

21. для оценки влияния факторов могут использоваться методы:

а) горизонтального анализа;

б) вертикального анализа;

в) метод цепных подстановок.

22. Выделяют следующие виды моделей, используемых в финансовом анализе:

а) интегральные, предикативные, дескриптивные;

б) нормативные, предикативные, дескриптивные;

в) кумулятивные, нормативные, дескриптивные;

г) предикативные, нормативные, кумулятивные.

23. что такое предикативные модели финансового анализа?

а) модели этого типа позволяют сопоставить фактические результаты дея­тельности предприятий с ожидаемыми, которые рассчитаны по бюджету;

б) это модели описательного характера, которые являются основными для оценки финансового состояния предприятия;

в) это модели прогностического характера;

, харак- , харак- , харак-

г) это модели, в которые факторы входят в виде алгебраической суммы.

24. что такое нормативные модели финансового анализа?

а) это модели, позволяющие сопоставить фактические результаты деятель­ности предприятий с ожидаемыми, которые рассчитаны по бюджету;

б) это модели описательного характера, которые являются основными для оценки финансового состояния предприятия;

в) это модели прогностического характера;

г) это модели, в которые факторы входят в виде алгебраической суммы.

25. методологической основой финансового анализа выступают следую­щие принципы:

а) комплексности, единства информационной базы;

б) системности, существенности, единства и согласованности схем анали­тических процедур;

в) сопоставимости результатов, целенаправленности;

г) все ответы верны.

26. необходимо провести факторный анализ по модели:

„ , , Чистая прибыль

Рентабельность собственного капитала =--------------------------------------------------------------- ,

Средняя величина собственного капитала

которая является:

а) аддитивной;

б) мультипликативной;

в) кратной;

г) смешанной.

27. необходимо провести факторный анализ по модели:

Дивидендный выход = Рентабельность акции X Ценность акции, которая является:

а) аддитивной;

б) мультипликативной;

в) кратной;

г) смешанной.

28. аналитиком рассчитан темп роста выручки от реализации текуще­го года по сравнению с предыдущим. В данном случае необходимо применить следующие методы финансового анализа:

а) сравнительный анализ;

б) вертикальный анализ;

в) метод финансовых коэффициентов;

г) горизонтальный анализ.

29. Приемы оценки финансового состояния предприятия — это:

а) анализ относительных показателей;

б) факторный анализ;

в) анализ платежеспособности;

г) анализ кредитоспособности;

д) сравнительный анализ.

30. К моделям финансового анализа принадлежит:

а) корреляционный анализ;

б) дескриптивный анализ;

в) индексный анализ;

г) предикативный анализ;

д) нормативный анализ.

31. Специальные приемы анализа подразделяются на:

а) экономико-логические;

б) экономико-математические;

в) эвристические;

г) специальные;

д) все перечисленные;

е) ваш вариант ответа.

32. В детерминированном моделировании факторных систем выделяются такие типы:

а) аддитивные модели;

б) мультипликативные модели;

в) кратные модели;

г) комбинированные модели;

д) все перечисленные модели.

33. Укажите способы стохастического факторного анализа:

а) корреляционный;

б) дисперсионный;

в) многоизмерительный факторный анализ;

г) кластерный анализ;

д) все перечисленные;

е) ваш вариант ответа.

34. Внешний финансовый анализ имеет такие особенности:

а) ориентация на публичную отчетность предприятия и максимальная от­крытость результатов анализа;

б) разнообразие целей и интересов субъектов анализа и наличие большого количества объектов-пользователей;

в) ориентация на внешних пользователей;

г) осуществление анализа внешними аналитиками;

д) внешний предмет исследования.

35. Основным содержанием внешнего финансового анализа является:

а) анализ вопросов, определенных внешними пользователями;

б) анализ вопросов, определенных внешними аналитиками;

в) анализ абсолютных показателей прибыли, рентабельности и финансовой устойчивости;

г) анализ ликвидности, платежеспособности, эффективности использования имущества и капитала;

д) экономическая диагностика финансового состояния предприятия.

Задачи с решениями

Задача 1. На основе финансовой отчетности ОАО «Комфорт», приведенной в приложениях 2 и 3, необходимо провести вертикальный и горизонтальный анализ статей баланса и отчета о финансовых результатах и сделать соответ­ствующие выводы о финансовом состоянии предприятия.

Решение

Для удобства осуществления вертикального и горизонтального анализа финансовой отчетности ОАО «Комфорт» активы и пассивы целесообразно представить в агрегированной форме. Агрегирование предполагает группиров­ку статей отчетности по существенному признаку. Так, активы предприятия подразделяются на две группы: иммобилизованные и оборотные, а пассивы — на капитал и обязательства. В свою очередь, активы внутри этих двух групп сгруппированы в более конкретизированные подгруппы. Методика агрегиро­вания актива и пассива баланса представлена в табл. 1.6.

Аналогично осуществляется и агрегирование статей «Отчета о финансовых результатах». Методика группировки статей отчета о прибыли представлена в табл. 1.7.

Результаты вертикального и горизонтального анализа баланса и отчета о фи­нансовых результатах ОАО «Комфорт» представлены в табл. 1.8 — 1.9.

Таблица 1.6

Методика агрегирования статей баланса*

Статьи агрегированного баланса Соответствующие строки формы 1 «Баланс»
1 2

Актив

Иммобилизованные активы:


Нематериальные активы 010

Основные средства 030

* Данная методика агрегирования не является общеобязательной. Аналитик может по своему усмотре­нию укрупнять или детализировать группировку.

1

2



Незавершенное строительство

Долгосрочные финансовые инвестиции

Прочие необоротные активы

Оборотные активы:

Запасы и затраты

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)

Краткосрочные финансовые инвестиции

Денежные средства

Прочие оборотные активы

020 040, 045 050, 060, 070, 075

100, 110, 120, 130, 140

160, 170, 180, 190, 200, 210

220 230, 240 250



Пассив



Капитал: Уставный капитал Дополнительный капитал Резервный капитал Нераспределенная прибыль Обязательства: Долгосрочные кредиты Долгосрочные займы Краткосрочные кредиты Кредиторская задолженность Расчеты с участниками Прочие краткосрочные пассивы

300 320, 330 340 350

440

450, 460, 470 500 530 590

510, 520, 540, 550, 560, 570, 580, 600, 610



Таблица 1.7
Статьи агрегированного отчета о прибыли Соответствующие строки формы 2 «Отчет о финансовых результатах»
1 2
методика агрегирования статей «Отчета о финансовых результатах»[1]
035 040

1. Выручка от реализации (без НДС и акцизов)

2. Затраты на производство реализованной про­дукции

2

3. Прибыль (убыток) от реализации продукции 050 (055)

4. Прибыль (убыток) от прочей реализации 060, 070, 080, 090

5. Результат от внереализационных операций 110, 120, 130, 140, 150,160

6. Балансовая прибыль 190 (195)

1
Анализ динамики состава и структуры имущества ОАО «Комфорт»

7. Чистая прибыль 220 (225)

Таблица 1.8
Размещение имущества На начало отчетного периода На конец отчетного периода Отклонение
тыс. грн. % к итогу тыс. грн. % к итогу тыс. грн. % к итогу
1 2 3 4 5 6 7

Иммобилизованные активы




Нематериальные активы

Основные сред­ства

Незавершенное строительство

Долгосрочные финансовые инве­стиции

Прочие необорот­ные активы

ИТОГО:

Запасы

Дебиторская за­долженность (пла­тежи по которой ожидаются более чем через 12 ме­сяцев после отчет­ной даты)

99,78 0,00

0,00 0,22

8433,00 0,00

0,00 28,80

99,66 0,00

0,00 0,34

0,00 0,00 0,00 0,00

8185,90 0,00

0,00 17,80

8461,80 100,0 8203,70 100,0 Оборотные активы

8,31

5059,80 91,38 6002,00 90,93

460,10

0,00 0,00 -247,10 95,74

0,00 0,00

-11,00 4,26 -258,10 100,0

0,00 0,00
438,20 6,64 -21,90 -2,06

942,20 88,58

1 2 3 4 5 6 7
Краткосрочные
финансовые инве­ 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
стиции
Денежные сред- 1,30 0,02 150,40 2,28 149,10 14,02
ства
Прочие оборотные 15,80 0,29 10,10 0,15 -5,70 -0,54
активы
ИТОГО: 5537,00 100,0 6600,70 100,0 1063,70 100,0
ВСЕГО: 13998,8 14804,4 805,60
Таблица 1.9

Анализ динамики и структуры капитала и обязательств ОАО «Комфорт»
Размещение На начало отчетного периода На конец отчетного периода Отклонение
имущества тыс. грн. % к итогу тыс. грн. % к итогу тыс. грн. % к итогу
1 2 3 4 5 6 7
Уставный капитал 3389,70 Капитал

25,73 3389,7

24,49 0,00 0,00
Дополнительный капитал 8603,90 65,30 8603,9 62,17 0,00 0,00
Резервный капи­тал 144,50 1,10 179,40 1,30 34,90 5,25
Нераспределенная прибыль 1037,00 7,87 1666,9 12,04 629,90 94,75
ИТОГО: 13175,1 100,0 13839,9 100,0 664,80 100,0
Обязательства
Долгосрочные кредиты 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Долгосрочные займы 127,10 15,43 183,10 18,98 56,00 39,72
Краткосрочные кредиты 9,70 1,18 39,40 4,09 29,70 21,06
Краткосрочные займы 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

1 2 3 4 5 6 7
Кредиторская за­ 386,40 46,92 341,60 35,42 -44,80 -31,77
долженность
Расчеты с участ­ 37,90 4,60 70,60 7,32 32,70 23,19
никами
Прочие краткос­ 262,40 31,86 329,80 34,19 67,40 47,80
рочные пассивы
ИТОГО: 823,50 100,0 964,50 100,0 141,00 100,0
ВСЕГО: 13998,6 14804,4 805,80

Проведенный анализ баланса и отчета о прибыли ОАО «Комфорт» позво­ляет сделать следующие выводы о финансовом состоянии предприятия.

Стоимость имущества предприятия, включая деньги и средства в расчетах, увеличилась в анализируемом периоде на 805,6 тыс. грн., или на 5,75 %. Удельный вес оборотных (мобильных) средств в составе имущества на начало периода составлял 39,55 %, а в абсолютном значении — 5537,0 тыс. грн. За анализируемый период их размер увеличился на 1063,7 тыс. грн., а удель­ный вес в стоимости активов увеличился на 5,04 % и составил на конец года 44,59 %. Это обусловлено опережением темпов прироста мобильных активов по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов. Наиболее суще­ственно возросла их наименее мобильная часть — запасы (на 942,2 тыс. грн., 0,45 %). Денежные средства также существенно возросли — на 149,1 тыс. грн., т. е. на 2,26 % увеличилась их доля в общей стоимости активов. Необоротные активы (иммобилизованные средства) уменьшились в анализируемом периоде на 3,05 % или на 258,1 тыс. грн.

Оценка динамики состава и структуры собственного капитала и обязательств свидетельствует о росте собственного капитала предприятия на 5,05 %, или на 664,8 тыс. грн., что обусловлено увеличением нераспределенной прибыли в этот период на 629,9 тыс. грн., или на 60,7 %. Данное увеличение произо­шло в результате того, что предприятие получило больше на 88,5 % чистой прибыли, чем в базисном периоде, из которой было направлено в резервный капитал 34,9 тыс. грн.

Анализ свидетельствует о том, что в структуре собственного капитала са­мый большой удельный вес занимает дополнительный капитал (на начало — 65,3 %, на конец — 62,17 %). Среди других источников необходимо выделить нераспределенную прибыль и уставный капитал. В течение отчетного периода произошло увеличение обязательств предприятия по сравнению с базисным на 141,0 тыс. грн., или на 17,1 %. Это обусловлено уменьшением кредиторской задолженности на 44,8 тыс. грн. (на 11,6 %) и увеличением долгосрочных и краткосрочных обязательств на 131,77 %.

Таблица 1.10
Базисный Отчетный Абсолютное
Показатель % к вы- % к вы-
отклонение,
период ручке период ручке тыс. грн.
Анализ динамики и структуры финансовых результатов ОАО «Комфорт»



1. Выручка от реали­зации (без НДС и акцизов)

2. Затраты на произ­водство реализован­ной продукции

3. Прибыль (убыток) от реализации про­дукции

4. Прибыль (убыток) от прочей реализации

5. Результат от вне­реализационных опе­раций

6. Балансовая при­быль

7. Чистая прибыль 4400,00 100,0 4699,40 100,0 299,40

2366,20 53,77 2205,70 45,94 -160,5

2033,80 46,22 2493,70 53,06 459,90

-1509,3 -34,30 -1638,3 -34,86 -129,0

-36,40 -0,82 -14,40 -0,31 22,00

488,10 11,09 841,00 17,89 352,90

370,00 8,4 697,50 14,84 327,50



Анализ динамики показателей балансовой (прибыли до налогообложения) и чистой прибыли за отчетный период показывает, что балансовая прибыль предприятия в анализируемом периоде увеличилась на 72 %. Увеличение прибыли произошло в основном за счет увеличения объемов реализации про­дукции и одновременного снижения затрат на ее производство.

Задача 2. Используя следующие исходные данные, проанализировать и дать оценку влияния экстенсивности и интенсивности использования трудо­вых факторов на изменение объема продукции методами цепных подстановок и интегральным способом:

Показатели Базисный период Отчетный период
Объем продукции, тыс. грн. (ОП) 123192 129252
Затраты, тыс. грн. (ИМ) 56280 57552

Решение

1. Определим показатели материалоотдачи по формуле:

К - ОП

КмО= Им

Базисный период: 123192 : ((56280 + 57552) : 2) = 123192 : 56916 = = 2,1645 (тыс. грн.).

Отчетный период: 129252 : 56916 = 2,2709 (тыс. грн.).

2. Определим абсолютное изменение объема продукции:

129252 - 123192 = 6060 (тыс. грн.).

3. Определим относительное изменение объема продукции:

6060 : 126222 х 100 % = 4,8 %.

4. Определим абсолютное изменение стоимости предметов труда:

57552 - 56280 = 1272 (тыс. грн.).

5. Определим относительное изменение стоимости предметов труда:

1272 : 56196 х 100 % = 2,3 %.

6. Определим абсолютное изменение материалоотдачи:

2,2709 - 2,1645 = 0,1064 (тыс. грн.).

7. Определим относительное изменение материалоотдачи:

0,1064 : 2,2177 х 100 % = 4,8 %.

Метод цепных подстановок

1. Оценим влияние изменения стоимости основных производственных фондов (ОПФ) (экстенсивный фактор) на изменение объема продукции (ДОЯ):

ДОП = ДОПФ х КфО 0 = 1272 х 2,1645 = 2753 (тыс. грн.).

2. Оценим влияние изменения фондоотдачи (КфО) (интенсивный фактор) на изменение объема продукции (ДОП):

ДОПкфо = ДКфО х ОПФ1= 0,1064 х 57552 = 6124 (тыс. грн.).

3. Общее изменение составляет:

2753 + 6124 = 8877 (тыс. грн.). Таким образом, интенсивный фактор оказал в два раза большее влияние на изменение объема продукции, чем экстенсивный фактор (6124 > 2753).

Интегральный метод

1. Оценим влияние изменения материальных затрат (ОПФ) (экстенсивный фактор) на изменение объема продукции (ДОП) интегральным методом:

ОПм - АОПФ X К^ + аопф2хакфо - 1272 X 2,1645 + 1272 2 -

- 2753 + 68 - 2821 (тыс. грн.).

2. Оценим влияние изменения материалоотдачи (КмО) (интенсивный фак­тор) на изменение объема продукции (ДОП):

Л^ГГ кг, ГЛТГГЪ АОПФ хАКМО сл 1272 X 0,1064 АОПКмо = АКМО X ОПФ0 + — = 0,1064 X 56280 +---------------------------------------------------------------------------------- =

= 5988 + 68 = 6056 (тыс. грн.). 3. Общее изменение составляет:

2821 + 6056 = 8877 (тыс. грн.).

задачи

Выводы практически не меняются, хотя сила воздействия факторов несколь­ко изменилась: увеличилось влияние экстенсивного фактора и уменьшилось влияние интенсивного фактора.

для самостоятельного решения

Задача 1. Баланс предприятия на начало и конец периода имеет следую­щий вид:
актив на начало периода на конец периода
1 2 3
1. Необоротные активы 2850 4456
2. Оборотные активы
2.1. Запасы 265 738
2.2 Денежные средства, расчеты и про­чие активы всего, в том числе
2.3. Расчеты с дебиторами 259 1068
2.4. Авансы, выданные поставщикам и подрядчикам 90
2.5 Краткосрочные финансовые вложе­ния 3 12
2.6. Денежные средства, всего 111 520
2.7. Прочие оборотные активы 3
3. Расходы будущих периодов
баланс 3491 6884
пассив на начало периода на конец периода
1. Собственный капитал 2944 4400
2. Обеспечение будущих расходов и платежей
3. Долгосрочные пассивы 41 5
4. Текущие обязательства

1 2 3
4.1. Расчеты с кредиторами 445 2424
4.2. Авансы, полученные от покупате- 61 55
лей и заказчиков
5. Доходы будущих периодов
БАЛАНС 3491 6884

Задание: необходимо оценить динамику изменения абсолютного значения статей баланса, а также их структуру и сделать выводы об изменении финансо­вого состояния предприятия на конец периода по сравнению с его началом.

Задача 2. Имеются следующие данные баланса предприятия о состоянии оборотных активов (тыс. грн.):
Актив Код строки На начало года На конец года
1 2 3 4
2. Оборотные активы
Запасы:
производственные запасы 100 115,4 96,4
животные на выращивании и от­корме 110
незавершенное производство 120
готовая продукция 130
товары 140
Векселя полученные 150
Дебиторская задолженность за то­вары, работы, услуги
Чистая реализационная стоимость 160 277,5 220,1
Первоначальная стоимость 161 277,5 220,1
Резерв сомнительных долгов 162
Дебиторская задолженность по расчетам: 170 13,6 13,6
с бюджетом 180
по авансам выданным 190
по внутренним расчетам 200 21,5 21,8
Другая текущая дебиторская за­долженность 210

1 2 3 4
Текущие финансовые инвестиции 220
Денежные средства и их эквива­
ленты:
в национальной валюте 230 2,1 0,5
в иностранной валюте 240
Другие оборотные активы 250 5,5 5,1
Всего по разделу 2 260 435,6 357,5
БАЛАНС 280 796,5 659,0

Задание: на основании приведенных данных необходимо составить агре­гированный баланс, провести его вертикальный и горизонтальный анализ и сделать соответствующие выводы.

Задача 3. За последние три года предприятие имело следующие баланс и отчет о финансовых результатах:

Показатель 20хх 20хт 20x8
1 2 3 4
Денежные средства 561 387 202
Дебиторская задолженность 1963 2870 4051
Запасы 2031 2613 3287
Оборотные активы 4555 5870 7540
Основные активы 2581 4430 4364
Итого активов 7136 10300 11904
Кредиторская задолженность 1862 2944 3613
Начисления 301 516 587
Краткосрочные кредиты банка 250 900 1050
Краткосрочная кредиторская за­долженность 2413 4360 5250
Долгосрочная кредиторская задол- 500 1000 950
женность
Собственный капитал 4223 4940 5704
Итого обязательств и собствен­ного капитала 7136 10300 11904
Выручка от продаж 11863 14952 16349
Себестоимость реализованной про­дукции 8537 11124 12016

1 2 3 4
Административные и сбытовые расходы 2349 2659 2993
Налогооблагаемая прибыль 977 1169 1340
Налоги 390 452 576
Прибыль после уплаты налогов 587 717 764

Задание: определить тенденции развития компании и ее финансовое со­стояние при помощи вертикального и горизонтального анализа.

Задача 4. Финансовая отчетность предприятия за три года имеет сле­дующий вид:

Показатель 20хх 20хт 20x8
Денежные средства 300 200 50
Дебиторская задолженность 2000 2600 2900
Запасы 4000 4800 6000
Основные средства 8000 8000 8000
Всего активов: 14300 15600 16950
Кредиторская задолженность 2300 3000 3800
Начисления 2000 2100 2250
Краткосрочные кредиты банков 1000 1000 1400
Долгосрочная кредиторская за­долженность 3000 3000 3000
Обыкновенные акции 1000 1000 1000
Нераспределенная прибыль 5000 5500 5500
Всего пассив: 14300 15600 16950
Выручка от продаж 40000 43000 38000
Себестоимость реализованной продукции 32000 36000 33000
Чистая прибыль 3000 2000 1000

Задание: используя методику вертикального и горизонтального анализа, проанализировать состояние предприятия на протяжении всего периода и сде­лать соответствующие выводы. Определить основные проблемы и недостатки деятельности предприятия и предложить возможные пути их решения.

Задача 5. Агрегированный актив баланса предприятия имеет следующий вид:

Группировка статей актива баланса На начало отчетного периода На конец отчетного периода Горизонтальный анализ Вертикальный анализ
Абсолют­ное откло­нение Относит. отклоне­ние На начало периода На конец периода

1. Имущество предприятия (ва­люта баланса)

1.1. Иммобилизи- рованные активы (основной капи­тал)

1.2. Оборотный ка­питал (мобильный капитал)

1.2.1. Запасы

1.2.2. Дебиторская задолженность

1.2.3. Денежные средства и их эк­виваленты, теку­щие финансовые вложения

1937 2247 1137 1304

590 641

95 106

115 196




Задание: на основании данных, приведенных в таблице, проанализировать состав и динамику источников средств предприятия, используя горизонталь­ный и вертикальный методы финансового анализа. Сделать общие выводы о состоянии источников средств предприятия.

Задача 6. Имеются следующие данные:

Показатели Базисный период Отчетный период
Объем продукции, тыс. грн. 51384 48720
Численность персонала, чел. 5588 5518

Задание: проанализировать и дать оценку влияния экстенсивности и ин­тенсивности использования трудовых факторов на изменение объема про­дукции методами цепных подстановок и интегральным способом, используя исходные данные.

<< | >>
Источник: Костирко Р. О.. Фінансовий аналіз: Навч. посібник. — Х.: Фактор, — 784 с.. 2007

Еще по теме 1.4. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 1:

  1. 7.5. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 7
  2. 10.4. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 10
  3. 6.10. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ и ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 6
  4. 5.4. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 5
  5. 3.7. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 3
  6. 2.4. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 2
  7. 4.7. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 4
  8. 8.4. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 8
  9. 9.7. КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ, ТЕСТЫ И ЗАДАЧИ К ГЛАВЕ 9
  10. Ответы на вопросы и задачи к главе 7
  11. 1.6. Контрольные вопросы, упражнения и задачи к разделу «Финансовая диагностика предприятия» 1.6.1. Контрольные вопросы
  12. Ответы на вопросы и задачи к главе 4
  13. Контрольные вопросы к главе 1
  14. Ответы на вопросы и задачи к главе 5