<<
>>

7.2. РОССИЙСКАЯ ПРАКТИКА ОЦЕНКИ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ

Формирование механизма оценки ликвидности коммерческих банков России постсоветского периода началось сразу после возникновения двухуровневой структуры банковских учрежде­ний.

Разграничение функций между Банком России и банками, занимающимися кредитно-расчетным обслуживанием юриди­ческих и физических лиц, определило необходимость государ­ственного регулирования ликвидности вновь созданных банков для обеспечения доверия к банковской системе.

За прошедший период работы новой банковской системы, адекватной рыночным условиям, эта система постоянно развива­лась и совершенствовалась с учетом зарубежного и отечественно­го опыта. В ее развитии можно выделить несколько этапов.

Первый этап относится к 1989 г., когда Государственный банк СССР установил для коммерческих и кооперативных бан­ков ряд нормативных показателей, обязательных к выполнению. К числу этих показателей относились:

■ ограничение обязательств банка (/С,);

■ ограничение вкладов граждан (/С2);

■ коэффициент текущей ликвидности баланса банка (К4);

■ коэффициент среднесрочной ликвидности баланса бан­ка (А5);

■ максимальный размер риска на одного заемщика (Кл).

Ограничение обязательств банка (К,) предполагало уста­новление зависимости между суммой всех обязательств банка и величиной его собственных средств. Установление указан­ной зависимости означало, что банк не может безгранично уве­личивать свои обязательства, так как он должен ориентировать­ся постоянно на объем собственных средств, являющихся своеобразным гарантом выполнения этих обязательств.

Показатель /С, рассчитывался как отношение общей сум­мы обязательств банка к объему его собственных средств.

В обязательства банка включались: остатки средств на рас­четных и текущих счетах предприятий, организаций, учрежде­ний, в том числе общественных организаций; вклады и депози­ты юридических лиц; вклады населения; средства в расчетах; займы у других банков; 50% гарантий и поручительств.

Собственные средства банка исчислялись как сумма средств уставного, резервного и других фондов банка, а также нерасп­ределенной прибыли за вычетом отвлечения средств из прибы­ли, стоимости зданий и сооружений, дебиторской задолженно­сти, долевого участия в других предприятиях.

Нормативный уровень Кх дифференцировался по разным типам банков. Для коммерческих банков его величина не мог­ла быть менее '/2о, для кооперативных банков — не менее '/12.

Показатель ограничения вкладов граждан К2 также вво­дил определенные ограничения обязательств банка, но по от­ношению к вкладам граждан. Этот показатель исчислялся как отношение вкладов граждан к объему собственных средств бан­ка. Нормативное значение данного показателя для всех типов банков было установлено в пределах 1, т.е. любой банк мог при­влекать вклады от населения лишь в пределах величины соб­ственных средств.

Коэффициент текущей ликвидности баланса банка (К4) и коэффициент среднесрочной ликвидности баланса банка (К5) предназначались для регулирования текущей и среднесрочной ликвидности на основе сопоставления обязательств и активов, классифицированных по срокам.

Показатель К4 рассчитывался как отношение ликвидных активов к обязательствам банка со сроками в пределах 30 дней. В ликвидные активы включались денежные средства в кассе банка и в пути, остатки средств на счетах по расчетам с кредит­ными учреждениями, вложения банка в облигации государ­ственных займов, ссуды сроком до 30 дней.

Текущие обязательства складывались из депозитов до вос­требования, вкладов граждан и срочных депозитов со сроками погашения до 30 дней, гарантий и поручительств, выданных банком со сроком исполнения в течение 30 дней.

Нормативное значение этого показателя не могло быть ииже 0,3. В соответствии с указанным нормативом каждый банк для обеспечения текущих платежей должен был иметь ликвид­ные активы в размере не менее 30% суммы краткосрочных обя­зательств.

Показатель К5 рассчитывался как отношение активов сро­ком свыше одного года к обязательствам с таким же сроком. Госбанк СССР требовал от банков полного соответствия меж­ду указанными частями активов и пассивов, т.е. значение пока­зателя К5 не должио было быть больше 1.

В этот же период регулирование ликвидности коммерче­ских банков осуществлялось посредством ограничения макси­мального риска на одного заемщика.

Показатель максимального размера риска на одного заем­щика (Ку) представлял собой отношение совокупной задолжен­ности по ссудам одного заемщика (с учетом 50% забалансовых обязательств, выданных относительно этого заемщика) к соб­ственным средствам банка. Предельная величина этого коэф­фициента не должна была превышать 0,5.

Сумма всех выданных банком крупных кредитов (т.е. кре­дитов, величина которых превышала 15% собственных средств банка) не должна была превышать более чем в 8 раз объем соб­ственных средств банка. Сумма самых крупных пяти кредитов с учетом забалансовых операций ие могла превышать более чем в 3 раза объем собственных средств банка.

С принятием в 1990 г. Закона РСФСР «О Центральном бан­ке РСФСР (Банке России)» Банк России пересмотрел существо­вавшую до этого времени систему экономических нормативов. В соответствии с Законом Банк России расширил круг эконо­мических нормативов, ввел их деление на основные (обязатель­ные для выполнения) и оценочные (ориентировочные), устано­вил дифференцированные уровни предельных значений этих показателей в зависимости от типа, порядка и года создания банка. Этн изменения означали начало второго этапа в регу­лировании ликвидности банков.

С апреля 1991 г. в связи с введением в действие Инструк­ции Банка России № 1 все коммерческие банки стали рассчи­тывать 10 показателей, которые подразделялись на четыре груп­пы: первая группа характеризовала достаточность капитала банка; вторая группа — ограничение обязательств банка; тре­тья группа — показатели ликвидности баланса банка; четвер­тая группа — максимальный размер риска иа одного заемщика.

Содержание установленных групп показателей, состав и ме­тодика расчета их предельных значений на протяжении второ­го этапа постоянно менялись.

Регулирование ликвидности баланса коммерческих банков до 1995 г. осуществлялось Банком России на основе показате­лей Н4—Н8 составлявших третью группу.

Показатель Н4 характеризовал соотношение суммы вы­данных кредитов и остатков средств на расчетных и теку­щих счетах, вкладов и срочных депозитов:

(7.1)

где Кр — остаток ссудной задолженности заемщиков банка;

С — остаток средств на расчетных и текущих счетах, вкладов и срочных депозитов.

Максимально допустимое значение норматива Н4 было определено:

■ по коммерческим банкам, созданным на базе учрежде­ний упраздненных специализированных банков, в раз­мере 1,5;

■ по прочим коммерческим банкам в размере 0,7.

Показатель Н5 отражал соотношение суммы ликвидных активов банка и остатков средств на расчетных и текущих счетах, вкладов и срочных депозитов:

ЛА

С

(7.2)

где ЛА — ликвидные активы банка.

В ликвидные активы банка включались: касса и прирав­ненные к ней средства, средства на корреспондентском счете в Банке России, средства на резервном счете в Банке России, кредиты, выданные банкам на срок до 30 дней, ценные бумаги Правительства РФ.

Минимально допустимое значение норматива Н5 было ус­тановлено:

■ по коммерческим банкам, созданным на базе учрежде­ний упраздненных специшшзированных банков, в раз­мере 0,2;

■ по прочим коммерческим банкам в размере 0,5.

Показатели Н4и Н5 относились к оценочным, т.е. исполь­зовались самими банками для управления активами и пассива­ми в целях поддержания ликвидности баланса. С 1995 г. эти показатели отменены.

Показатель Н6 характеризовал соотношение суммы лик­видных активов и общей суммы всех активов банка:

(7.3)

где А — общая сумма активов банка.

Минимально допустимое значение норматива Н6 было за­креплено:

■ по коммерческим банкам, созданным на базе учрежде­ний упраздненных специализированных банков, — в размере 0.2;

■ по прочим коммерческим банкам в размере 0,5. Этот показатель использовался в качестве оценочного. Показатель Н7 получил название показателя текущей, или

краткосрочной, ликвидности. Данный коэффициент характеризо­вал соотношение суммы ликвидных активов и суммы обязательств банка со сроками в течение 30 дней и определялся по формуле

ЛА

Н7=------ , (7.4)

ОВ

где ОВ — обязательства банка сроком до 30 дней.

В эти обязательства включались: остатки средств на рас­четных и текущих счетах, вклады и депозиты с истекающим сроком до 30 дней; кредиты, полученные от других банков со сроком погашения в течение 30 дней; гарантии и поручитель­ства, выданные банком со сроком исполнения в течение 30 дней.

Максимально допустимое значение норматива Н7 было установлено:

■ по коммерческим банкам, созданным на базе учрежде­ний упраздненных специализированных банков, -- в размере 0,2;

■ по прочим коммерческим банкам — в размере 0,3. Показатель Н$ характеризовал долгосрочную ликвидность.

Он отражал соотношение активов банка сроком погашения свы­ше одного года и обязательств банка по депозитным счетам и кредитам на срок свыше года:

я КР

где Кр — кредиты, выданные банком, сроком погашения свыше од­ного года; К — капитал банка; ОД — обязательства банка по депозитным снегам и кредитам, по­лученным банком, сроком погашения свыше одного года.

Максимально допустимое значение норматива Н8 было определено:

■ по коммерческим банкам, созданным на базе учрежде­ний упраздненных специализированных банков — в размере 1,5;

■ по прочим коммерческим банкам — в размере 1,0.

В апреле 1995 г. была принята новая редакция Федераль­ного закона «О Центральном банке Российской Федерации (Бан­ке России)». Изменения коснулись описанной системы оценки ликвидности банков.

Во-первых, новый Закон существенно изменил набор эко­номических нормативов, устанавливаемых централизованно.

Во-вторых, были введены единые критериальные уровни экономических нормативов применительно к разным типам банков.

В-третьих, было устранено деление экономических норма­тивов на обязательные и оценочные.

Нормативы ликвидности коммерческого байка стали вклю­чать:

1) норматив мгновенной ликвидности (Н2);

2) норматив текущей ликвидности (Н3);

3) норматив долгосрочный ликвидности (Н4);

4) норматив общей ликвидности (Н5);

5) норматив ликвидности по операциям с драгоценными металлами (Н14).

Первые три показателя характеризовали сопряженность активов и пассивов по суммам и срокам.

Норматив мгновенной ликвидности (Н2) представлял со­бой отношение суммы высоколиквидных активов к сумме обя­зательств банка по счетам до востребования:

ЛА

н2=------ —100%, (7 6)

ОВм

где ЛАм — высоколиквидные активы;

ОВм — обязательства банка до востребования.

Минимально допустимое значение Н2 устанавливалось в пределах 20%.

Норматив текущей ликвидности (Н3) рассчитыватся по формуле

ЛАТ

Нз=7^100%' С7-7*

где ЛА-Г — ликвидные активы текущие: высоколиквидные активы (ЛАМ), а также кредиты и депозиты, размещенные в бан­ках на срок до 30 дней;

ОВт — обязательства банка до востребования и сроком в преде­лах 30 дней.

Минимально допустимое значение Н3 устанавливалось с 1 февраля 1999 г. в размере 70%.

Норматив долгосрочной ликвидности (Н4) рассчитывался по формуле

н4 = РД 100%, (7.8)

К + ОД ^ '

где Крд — кредиты, выданные банком, размещенные депозиты с ос­тавшимся до погашения сроком свыше одного года, а так­же 50% гарантий, поручительств, выданных банком сро­ком погашения свыше одного года; К — собственный капитал банка; ОД — долгосрочные обязательства банка (сроком погашения свыше одного года).

Максимально допустимое значение Н4 устанавливалось в размере 120%.

Норматив общей ликвидности (Н5) отражал процентное соотношение ликвидных активов и общей суммы активов и рас­считывался по формуле

ЛАТ

Н5=—-Г-100%, (7.9)

А-г0

где ЛАГ — ликвидные активы банка текущие;

А — скорректированная (реальная) сумма всех активов банка

по балансу; Р0 — обязательные резервы банка.

Норматив ликвидности по операциям с драгоценными ме­таллами (Ни) рассчитывался по формуле

Н14=-ГГ—' (7.10)

овдм

где ЛАдм — высоколиквидные активы в драгоценных металлах в фи­зической форме;

ОВдм — обязательства в драгоценных металлах до востребования и со сроком востребования в ближайшие 30 дней.

Минимально допустимое значение Н14 устанавливалось в размере 10%.

Кроме того, Инструкцией № 1 предусматривался ряд пока­зателей, регулирующих привлечение депозитов и оказывающих влияние на ликвидность банка. К ним относились нормативы Н^Нц.Нц.! и Н13

Максимальный размер риска на одного кредитора (вклад­чика) (Н8) отражал соотношение величины вкладов, депозитов или полученных банком кредитов, гарантий и поручительств, остатков по счетам одного или связанных между собой креди­торов (вкладчиков) и собственного капитала банка:

Н8 = ^400%, (7.11)

К

где Овкл — совокупная сумма обязательств банка перед одним или группой связанных кредиторов (вкладчиков); К — собственный капитал.

При расчете обязательств банка (0Вкл) необходимо было иметь в виду следующее:

■ величину вклада, депозита (кроме депозита до востре­бования), сумму полученного кредита, который опре­делялся с учетом следующих коэффициентов риска, ус­тановленных в процентах в зависимости от срока, оставшегося до возврата: до шести месяцев — 100%; от шести месяцев до одного года — 80%; свыше одно­го года — 50%;

■ остатки средств на корреспондентских, расчетных (те­кущих) счетах, а также на депозитных счетах до вос­требования, которые рассчитывались по формуле сред­ней хронологической.

Максимальный размер привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения (Ни) характеризовал соотношение об­щей суммы вкладов (депозитов) граждан и величины собствен­ного капитала банка. Этот показатель не должен был превы­шать 100%.

Норматив ИИ , регулировал максимальный размер обяза­тельств банка перед банками-нерезидентами и финансовыми организациями — нерезидентами:

нп.1 = —Ю0%, (7.12)

К

где Он — совокупная сумма обязательств банка в рублях, в том числе по субординированным кредитам (займам) в части, не включаемой в расчет собственного капитала банка, ино­странной валюте и драгоценных металлах перед банками- нерезидентами и финансовыми организациями — нерези­дентами; К — собственный капитал.

Максимально допустимое значение Нп , было установле­но в размере 400%.

Норматив риска собственных вексельных обязательств

^ ВО

Н13 ——Ю0%, (7.13)

К

где ВО — выпущенные банком векселя и банковские акцепты, а так­же 50% забалансовых обязательств банка из индоссамен­та векселей, авалей и вексельного посредничества; К — собственный капитал.

Максимально допустимое значение Н13 было установлено в размере 100%.

В 2004 г. в связи с выходом Инструкции Банка России № 110-И «Об обязательных нормативах банков» начался третий этап го­сударственного регулирования ликвидности банков.

В соответствии с этим нормативным документом была прин­ципиально изменена система регулирования ликвидности банков.

Во-первых, был сокращен состав показателей ликвидности, соблюдение которых контролирует Банк России. Данное изме­нение означает сокращение сферы государственного регулиро­вания ликвидности и предполагает повышение роли саморегу­лирования коммерческих банков. Поскольку иа ликвидность банков оказывает влияние множество факторов, индивидуаль­но взаимодействующих на уровне каждого банка, смещение акцента в регулировании ликвидности на сами банки является своевременным.

Во-вторых, изменена методика расчета ряда показателей. Она приближена к международной практике, а главное более реально отражает оценку риска ликвидности банка.

В-третьих, изменены в сторону ужесточения минимально допустимые значения нормативов мгновенной и текущей лик­видности.

В-четвертых, введена практика расчета экономических нор­мативов на ежедневной основе, что также означает повышение требований Банка России к регулированию ликвидности банков.

Система показателей ликвидности, установленных Банком России в Инструкции № 110-И, приведена в табл. 7.1.

Для более реальной оценки эффективности регулирования риска ликвидности в методику расчета высоколиквидных (ЛАМ) и ликвидных активов (ЛАТ) Банк России внес одно принципи­альное изменение: указанными активами следует считать толь­ко те финансовые активы банка, которые в соответствии с нор­мативными актами Банка России отнесены к I или И категориям качества (группам риска).

Кроме того, в новых регулятивных правилах Банка России из числа экономических нормативов исключены: норматив Н8 (максимальный размер риска на одного кредитора); Ни (макси­мальный размер привлеченных вкладов населения); Нц л (мак­симальный размер обязательств банка перед банками-нерези­дентами и финансовыми организациями — нерезидентами); Н,3 (норматив риска собственных вексельных обязательств).

Несколько позже из обязательных нормативов был исклю­чен Н5 (норматив общей ликвидности).

Наряду с государственным регулированием ликвидности банков посредством установления экономических нормативов в России развивается система оценки ликвидности на основе

Экономический норматив

Н, — норматив мгновенной ликвидности банка

Таблица 7.1

Нормативы ликвидности банков, Алгорити

..................... числйгель "" .......

ЛАМ— высоколиквидные активы, т.е. фи­нансовые активы, которые должны бьггь получены в течение ближайшего календар­ного дня и (или) могут быть незамедли­тельно востребованы либо реализованы банком

остановленные Банком России

1 расчета Предельное 1натнатёЗТь~ " " ""\ значение

ОВм— обязательства (пассивы) до вое треб о-; Больше вания, по которым вкладчик и (или) креди- |или равно 15% тор может предъявить требование об их | незамедлительном погашении

Назначение норматива

Регулирует риск потери банком ликвидности в течение одного операционного

ДНЯ

Н, — норматив текущей ликвидности банка ЛА,Г— ликвидные активы, т.е. финансовые активы, которые должны быть получены банком и (или) могут быть востребованы в течение ближайших 30 календарных дней и (или) в случае необходимости реа­лизованы банком в течение ближайших 30 календарных дней ОВт — обязательства (пассивы) до востребо­вания, по которым вкладчик и (или) креди­тор может предъявить требование о неза­медлительном погашении, и обязательства банка перед кредиторами (вкладчиками) сроком погашения в течение ближайших 30 календарных дней Больше или равно 50% Регулирует риск потери банком ликвидности в течение бли­жайших к дате расчета нормати­ва 30 календарных дней
Н4 — норматив долгосрочной ликвидности банка КрД— кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, а также про­лонгированные кредиты, для которых с учетом вновь установленных сроков погашения оставшийся до погашения срок превышает 365 или 366 календарных дней К + ОД,

где К — собственный капитал банка; ОД — обязательства (пассивы) банка по кредитам и депозитам, полученным банком, а также по обращающимся на рынке долговым обязательствам с оставшимся сроком погашения свыше 365 или 366 ка­лендарных дней

Не больше или равно 120 Регулирует риск потери банком ликвидности в результате размещения средств в долго­срочные активы

рассчитываемой ликвидной позиции: общей и в разрезе разных валют. Данный метод оценки соответствует пониманию лик­видности как потока в отличие от его восприятия как запаса при коэффициентном методе.

Ликвидная позиция банка отражает соотношение его де­нежных требований и обязательств за определенный период. Если за период (к определенной дате) требования к клиентам (активы) превысят обязательства банка, будет иметь место из­лишек ликвидности, если обязательства, означающие отток де­нежных средств, превышают требовании (поступления) — не­достаток ликвидности.

Состояние ликвидности оценивается на текущую дату и все последующие, т.е. на перспективу. Для определения ликвид­ной позиции составляется реструктурированный баланс, в ко­тором активы и пассивы классифицируются по срокам погаше­ния и востребования.

Укрупненная схема определения ликвидной позиции бан­ка приводится в табл. 7,2.

Таблица 7.2

Расчет ликвидной позиции банка Статья 1 Сумма по срокам, оставшимся до погашения (востребования^

до вос­требо­вания и на 1 день до 7

дней

до 30 дней д0

| 90

дней

ДО 180 дней до 1 года до

3 лет

Ликвидные активы | 50,2 60,5 105,6 | 148,3 181,4 220,2 283,5
Обязательства 90,3 102,7 122,5 150,8 169,2 179,3 179,3
Ликвидная по- зиция: избыток (дефицит) ликвидности -40,1 -42,2 -16,9 1 "2'5 +12,2 +40,9 +104,2
Коэффициент | избытка

(дефицита) | ликвидности |

44,4 41,1 13,8 | 1,65 7,3 22,9 58,1

При составлении табл. 7.2 ликвидные активы были под­разделены на денежные средства, вложения в торговые ценные ; бумаги, ссудную и приравненную к ней задолженность, вложе­ния в инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до пога­шения, прочие активы.

Обязательства включают следующие группы пассивов баи- ; ка: средства кредитных организаций, средства клиентов, выпу­щенные долговые обязательства, прочие обязательства, виеба- ;

»

лансовые обязательства и гарантии, выданные кредитной орга­низацией.

Данная классификация активов и обязательств позволяет анализировать направления оттока или притока денежных средств.

В приведенном примере у банка в течение ближайших трех месяцев (90 дней) наблюдается систематический дефицит лик­видности, т.е. краткосрочные ресурсы вложены в активы с бо­лее длительными сроками погашения. В дальнейшем картина меняется: наблюдается нарастающий рост ликвидности, связан­ный с использованием долгосрочных ресурсов иа более корот­кие сроки вложений. В этот период банк теряет прибыль, но не подвергается риску ликвидности.

<< | >>
Источник: О.И. Лаврушин, И.Д. Мамонова, Н.И. Валенцева и др.. Банковское дело : учебник; под ред. засл. деят. науки РФ, д-ра экой, иаук, проф. О.И. Лаврушина. — 8-е изд., стер. — М. : КНОРУС, — 768 с.. 2009

Еще по теме 7.2. РОССИЙСКАЯ ПРАКТИКА ОЦЕНКИ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ:

  1. Глава 14ПРОБЛЕМА ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА
  2. 76. Российская практика оценки ликвидности коммерческих банков. Нормативы ликвидности
  3. Глава 14 ПРОБЛЕМА ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА
  4. Российская практика оценки ликвидности коммерческих банков. Нормативы ликвидности
  5. Глава 7. ЛИКВИДНОСТЬ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА
  6. 7.2. РОССИЙСКАЯ ПРАКТИКА ОЦЕНКИ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
  7. 7.3. ЗАРУБЕЖНЫЙ ОПЫТ ОЦЕНКИ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
  8. 6.2. РОССИЙСКАЯ ПРАКТИКА ОЦЕНКИ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
  9. 6.3. ЗАРУБЕЖНЫЙ ОПЫТ ОЦЕНКИ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
  10. Глава 7. ЛИКВИДНОСТЬ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА